Bitcoin ETF: sự tái sinh của dòng tiền và triển vọng mới cho các nhà đầu tư

Bitcoin ETF đã trải qua sự trở lại mạnh mẽ của sự chú ý từ các nhà đầu tư tại Hoa Kỳ, được chỉ ra bởi dòng vốn ròng vượt quá một tỷ đô la chỉ trong hai ngày.

Xu hướng này đang diễn ra vào một thời điểm quan trọng cho các thị trường tài chính, nơi sự tin tưởng và đổi mới hội tụ trên thị trường tài sản kỹ thuật số được quản lý.

Fidelity FBTC: người dẫn đầu trong dòng vốn thị trường cho Bitcoin ETF

Sau một thời gian ngắn gặp khó khăn với 342,2 triệu đô la rút vốn vào thứ Ba, các Bitcoin ETF giao ngay của Mỹ đã ghi nhận một trong những sự phục hồi mạnh mẽ nhất trong năm.

Chỉ vào thứ Tư và thứ Năm, dòng tiền ròng đã vượt quá 407,8 triệu đô la và 601,8 triệu đô la tương ứng, với tổng số đã vượt qua một tỷ một cách dồi dào.

Sự thay đổi này phản ánh niềm tin mới vào tiềm năng tăng trưởng của tài sản kỹ thuật số, được thúc đẩy bởi các nhà đầu tư tổ chức và bán lẻ đang quan tâm đến các công cụ được quản lý.

Phân tích dữ liệu cho thấy hiệu suất của Fidelity FBTC nổi bật, đã dẫn đầu trong hai ngày qua với dòng tiền vào là 184 triệu đô la vào thứ Tư và 237,1 triệu đô la vào thứ Năm.

Trong khi quỹ hàng đầu của BlackRock, IBIT, vốn là một nhân vật chính cho khối lượng và thu thập, đã trải qua hai ngày bất thường vào đầu tháng 7 mà không có dòng vốn mới, sau đó nó đã lấy lại động lực với dòng vốn đáng kể 224,5 triệu đô la vào thứ Năm.

Dữ liệu này xác nhận cách mà Fidelity đã có thể nắm bắt các chiến lược phân bổ đầu tư mới của các nhà đầu tư.

Kể từ khi ra mắt ETF Bitcoin giao ngay vào tháng 1 năm 2024, lĩnh vực này đã tạo ra hơn 14,5 tỷ đô la trong dòng vốn ròng, trong khi tài sản đang quản lý khoảng 128 tỷ đô la.

Quỹ IBIT của BlackRock chiếm ưu thế trong lĩnh vực này với 73,6 tỷ đô la quản lý, nhanh chóng leo lên bảng xếp hạng các quỹ huy động cao nhất trong lịch sử của BlackRock.

Về phía doanh thu, IBIT đã trở thành quỹ ETF thứ ba của BlackRock có lượng vốn vào nhiều nhất, vượt qua các quỹ cổ phiếu đã được thiết lập và thậm chí còn tạo ra nhiều doanh thu phí hơn cả iShares S&P 500.

Theo Nate Geraci của NovaDius Wealth Management, IBIT giờ đây là một "cỗ máy" cho công ty, nhờ vào chỉ một tháng dòng tiền ra kể từ tháng Giêng và động lực ổn định.

Khối lượng giao dịch chưa từng có

Trong tuần được xem xét, giao dịch đã đạt mức cao nhất trong tháng: khối lượng giao dịch của Bitcoin ETF vào thứ Năm là 5,3 tỷ đô la, với IBIT ở mức 4,1 tỷ.

Xu hướng tích cực này trong khối lượng một lần nữa nhấn mạnh vai trò trung tâm mà các công cụ được quản lý đóng trong việc thu hút vốn từ các tổ chức và làm cho Bitcoin dễ tiếp cận hơn với các nhà đầu tư truyền thống.

Tác động lâu dài đã trở nên rõ ràng: kể từ khi ra mắt trên thị trường, các ETF này đã tích lũy được hơn 1 nghìn tỷ đô la trong khối lượng giao dịch, đánh dấu sự tăng trưởng phi thường cho lĩnh vực đầu tư kỹ thuật số được quản lý.

Khi sự quan tâm đến Bitcoin ETF ngày càng tăng, các nhà phân tích dự đoán một sự phát triển thậm chí còn rộng lớn hơn của thị trường: SEC Mỹ có thể phê duyệt các ETF giao ngay mới trên Solana, XRP và Litecoin vào năm 2024 với xác suất ước tính là 95%.

Dự báo này đánh dấu sự gia tăng đáng kể so với 90% trước đó, cho thấy sự tự tin ngày càng tăng vào sự phát triển của các quỹ ETF crypto cho tổ chức.

Hơn nữa, các chuyên gia tin rằng một quỹ ETF chỉ số tiền điện tử — sẽ sao chép một rổ đa ngành bao gồm nhiều loại tiền điện tử khác nhau — có thể nhận được sự chấp thuận sớm nhất là vào cuối tuần này.

Kịch bản này sẽ cung cấp cho các nhà đầu tư quyền truy cập đa dạng vào altcoin, khuyến khích sự xuất hiện của các nhà đầu tư mới từ thế giới tài chính truyền thống.

Hết hạn ETF Altcoin: hầu hết các sản phẩm trên các altcoin riêng lẻ có thời hạn cuối cùng vào tháng 10 năm 2024.

Dự báo phê duyệt: 90% cho các token như Dogecoin và Cardano vào cuối năm, nhưng xác suất giảm cho các tài sản như Sui (60%) và Tron (50%).

Theo Eric Balchunas của Bloomberg, sự thúc đẩy từ các tổ chức cho thấy một sự tăng tốc nhanh chóng trong việc giới thiệu các công cụ kỹ thuật số mới.

Vào tháng Tư, Balchunas đã nhấn mạnh rằng hơn 70 ETF tiền điện tử đang chờ phán quyết tại SEC, bao gồm các sản phẩm về XRP, Litecoin, Solana, Dogecoin và các phái sinh khác.

Sự phát triển trong tương lai của tài sản kỹ thuật số và vai trò của Bitcoin ETF

Sự thành công của mô hình ETF Bitcoin được quản lý đang khuyến khích các tổ chức và nhà vận hành xem xét một rổ tài sản kỹ thuật số ngày càng rộng lớn hơn.

Hôm nay, phạm vi các ETF đang trong giai đoạn phê duyệt hoặc ra mắt bao gồm cả các tài sản hàng đầu trong lĩnh vực — chẳng hạn như XRP, Solana, Litecoin, Dogecoin — và các đề xuất sáng tạo về chỉ số crypto và phái sinh.

Kết quả là, các nhà đầu tư thấy mình ở trung tâm của một mùa cơ hội mới, luôn được hỗ trợ bởi các tiêu chuẩn về quy định và minh bạch khuyến khích sự xuất hiện của vốn mới từ các môi trường truyền thống hơn.

Hiệu quả mà Bitcoin ETF thể hiện, được chứng minh bởi dòng tiền nhanh chóng, khối lượng kỷ lục và sự dẫn dắt của những ông lớn như Fidelity và BlackRock, đang chuyển đổi cảnh quan đầu tư kỹ thuật số.

Mặt khác, việc phê duyệt các sản phẩm mới trên các loại tiền điện tử khác sẽ nâng cao mức độ đa dạng hóa và khả năng tiếp cận.

Mặt khác, sự tin tưởng ngày càng tăng vào các công cụ được quản lý sẽ giúp cả nhà đầu tư bán lẻ và tổ chức tham gia an toàn và minh bạch vào một thị trường đang mở rộng nhanh chóng. Nhìn về phía trước, thị trường Mỹ sẽ vẫn là một tiêu chuẩn toàn cầu cho đổi mới tài chính trên các tài sản kỹ thuật số: do đó, việc theo dõi các quyết định của SEC và các nhà quản lý, cũng như hiệu suất của các ETF giao ngay chính sẽ là điều cần thiết.

Quá trình này sẽ mang lại cơ hội tăng trưởng mới cho toàn bộ hệ sinh thái và sẽ xác nhận vai trò trung tâm của Bitcoin ETF và các mở rộng đa tài sản trong việc chuyển đổi nền kinh tế số toàn cầu.