Криптоактиви ринку коливання різкі, довгострокові перспективи все ще виглядають позитивно

Після схвалення біткойн-ETF та досягнення історичного максимуму ціни ринок знову фокусується на тому, чи зможе біткойн подолати позначку в сто тисяч доларів. Проте коливання криптоактивів все ще залишаються суттєвими. Після історичного максимуму інвестори пережили найбільше коригування ринку з 2020 року, а загальна капіталізація криптоактивів за кілька днів зменшилася майже на 500 мільярдів доларів.

Причини цього коригування складні та різноманітні, включаючи світову економічну нестабільність, ознаки рецесії в економіці США, а також напруженість у геополітичній ситуації. Це ще раз підтверджує тісний зв'язок між ціною біткойна та макроекономічними та політичними факторами, які, можливо, більше не роблять його традиційним фінансовим "притулком".

Майбутні тенденції ринку будуть під впливом багатьох факторів, включаючи монетарну політику Федеральної резервної системи США, вибори в США, глобальний ринковий стан тощо. Для звичайних інвесторів ринок все ще чекає на нові імпульси, які принесе оригінальна інновація. Під впливом цих факторів коливання ринку можуть тривати деякий час.

Вплив зниження відсоткових ставок може послабитися

Хоча очікування зниження процентних ставок постійно стимулюють ринок криптоактивів, реальна ситуація може бути іншою, коли зниження ставок відбудеться. Наразі ринок загалом очікує, що Федеральна резервна система знизить ставки у вересні. З макроекономічної точки зору, зниження ставок зменшить процентні ставки за депозитами та кредитами, що спонукатиме кошти переходити з банків у високоризикові інвестиційні сфери.

Проте, очікування зниження процентних ставок вже в значній мірі було враховано ринком. Фактичне зниження ставок може викликати лише помірну реакцію. Набагато важливішим є економічний контекст зниження ставок – якщо це станеться в умовах низької інфляції та економічного процвітання, то стимулюючий ефект на ціни активів може бути більш помітним; але якщо зниження ставок відбудеться під час економічної слабкості, це може надіслати негативний сигнал.

Наразі економічні перспективи США не надто оптимістичні. Останні дані з ринку праці показують, що рівень безробіття досяг найвищого рівня за останні два роки, а зростання зайнятості нижче очікувань. У майбутньому економіка США може залишатися слабкою, а зниження відсоткових ставок може зменшити вплив на криптоактиви, у короткостроковій перспективі коливання на ринку можуть продовжуватися.

У довгостроковій перспективі, якщо капітал може вільно рухатися, перехід від фіатних грошей до біткоїна та інших криптоактивів залишиться одним з важливих варіантів збереження багатства.

Політичні фактори впливають на загострення

Зі збільшенням популярності Криптоактиви в політиці США, позиція обох партій щодо Криптоактиви стане важливим фактором, що вплине на ринок. Кандидат від Республіканської партії Трамп висловив підтримку біткоїну та пообіцяв розробити комплексну політику щодо шифрування. На відміну від цього, позиція Демократичної партії є більш неясною.

Незалежно від того, яка партія переможе, створення чіткої регуляторної рамки, здається, стало спільною думкою. Це буде на користь довгостроковому розвитку галузі. Але в короткостроковій перспективі різні політичні орієнтації можуть викликати коливання ринку.

В цілому, Демократична партія схильна до посилення регулювання, тоді як Республіканська партія має більш відкриту позицію. Якщо переможе Демократична партія, криптоактиви можуть зазнати тиску в короткостроковій перспективі, але в довгостроковій перспективі це сприятиме нормалізації розвитку галузі. Перемога Республіканської партії може принести короткострокові переваги, але помірне регулювання все ще необхідне для розвитку галузі.

Змагання між золотом та біткоїном

Останнім часом геополітична ситуація напружена, і капітал, здається, більше віддає перевагу золоту. Але з точки зору довгострокових даних, за останні 10 років біткоїн 8 разів був найкращим активом з прибутковістю за 10 років на рівні 18,719%.

Основи для довгострокового зростання криптоактивів все ще існують. Глобальна монетарна політика стає більш м'якою, збільшення ліквідності завжди є позитивним для біткоїна. Інституційні кошти продовжують надходити в біткоїн ETF, що в майбутньому може залучити більше пенсійних фондів, суверенних фондів благополуччя та інших великих інституційних інвесторів.

Хоча короткострокові коливання неминучі, проте довгострокові позитивні фактори все ще накопичуються, ринок "повільно, але впевнено підштовхує до купівлі".

Інвестиційні поради

Для звичайних інвесторів довгострокове регулярне інвестування є кращим вибором. Стратегія регулярного інвестування може допомогти купувати більше монет на ринку Коливаннями за фіксовану суму, що сприяє згладжуванню ризику.

Раціональне розміщення криптоактивів також є дуже важливим. Дослідження показують, що додавання 2,5%-5% біткоїн-монет до традиційного портфеля може суттєво підвищити загальний дохід.

У короткострокових коливаннях та довгостроково оптимістичному ринковому середовищі інвесторам слід звертати увагу на контроль ризиків, підвищувати ефективність використання капіталу. Можна розглянути можливість використання фінансових інструментів, таких як зберігання монет для отримання доходу, звернути увагу на стратегії складних відсотків, поступово збирати позиції та вибирати відповідний момент для покупки на дні.

Незалежно від того, чи це крипторинок, чи традиційний фінансовий ринок, ключ до прибутку полягає в науковому аналізі ринкових тенденцій та свідомому управлінні ризиками. Інвестори повинні здійснювати довгострокове планування відповідно до своїх обставин, щоб ефективно підвищити ефективність використання капіталу та досягти прибутку.